特定养老储蓄正式启动试点

　　本报综合报道 日前，特定养老储蓄产品正式发售。

　　11月20日 ，工商银行在广州、青岛、合肥、西安、成都等五个城市发行特定养老储蓄产品。此外，农业银行、中国银行、建设银行三家试点银行也将陆续推出特定养老储蓄产品，这是我国推出的第一款特定养老储蓄产品。

　　那么，具体适合什么人群?如何申领?专家对此怎么看?

　　五城市民可“尝鲜”

　　银保监会网站11月18日消息显示，个人养老金资金账户参加人，可以通过个人养老金资金账户购买个人养老储蓄、个人养老金理财产品、个人养老金保险产品、个人养老金公募基金产品等个人养老金产品。

　　作为首批试点银行，工商银行表示，在银保监会和人民银行的指导下，推出了兼顾养老和普惠特性的特定养老储蓄产品，以满足人民群众多样化养老金融需求。

　　据工商银行某支行理财经理介绍，该行推出的特定养老储蓄产品包括整存整取、零存整取和整存零取三种类型，分为5年期、10年期、15年期和20年期四档。单个客户在工商银行特定养老储蓄存款本金上限为50万元。在办理流程上，客户需持试点地区身份证，到试点城市的工商银行线下网点办理。查询、支取、销户、零存整取续存时，可通过工商银行营业网点柜台、智能终端、网上银行、手机银行办理。

　　根据央行、银保监会7月29日发布的《关于开展特定养老储蓄试点工作的通知》，自今年11月20日起，由工商银行、农业银行、中国银行和建设银行在合肥、广州、成都、西安和青岛市开展特定养老储蓄试点，试点期限暂定一年。

　　工商银行某支行理财经理表示，值得注意的是，购买及支取特定养老储蓄产品均需满足一定年龄条件。客户年龄加上产品期限要大于55年才可以购买该产品，也就是说必须是35周岁及以上的客户才能购买。在支取方面，客户需年满55周岁才能到期支取。

　　业内人士预计，未来养老主题金融产品货架将愈发完善和成熟，特定养老储蓄产品或将成为个人养老金账户的投资方向之一。

　　填补长期定期存款产品空白

　　作为存款产品，特定养老储蓄与其他存款相比有何特点?

　　从产品的期限来看，普通的定期存款产品期限有3个月、6个月、1年、2年、3年和5年。大额存单主要在1个月到3年期之间。储蓄国债则分为3年期和5年期。相较而言，养老储蓄的期限较长，产品期限分为5年、10年、15年和20年四档。

　　业内人士认为，从各存款类产品的期限可以看出，为了给养老提供长期稳定的回报，存款期限较长是养老储蓄的最显著特征，填补了我国长期定期存款产品的空白。

　　从产品收益来看，当前养老储蓄的收益率高于同期限的储蓄国债与定期存款。以可比的三款5年期产品来算，当前5年期定期存款整存整取年利率为2.65%。假设将50万元存入5年期定期存款，5年后将获得利息6.625万元，本息合计为56.625万元。若购买最新一期的5年期储蓄国债，票面利率为3.22%，到期本息合计为58.05万元。而同样期限的养老储蓄，整存整取年利率为4%，同样条件算得5年利息为10.83万元，本息合计为60.83万元。

　　武汉科技大学金融证券研究所所长董登新表示，养老储蓄产品与普通存款相比，主要是两个方面的差别。一方面，养老储蓄期限相对较长，另一方面养老储蓄的利率比同档次、同期限的存款利率略高，甚至可能还要明显高一些。

　　在购买门槛上，储蓄国债100元起购，当前养老储蓄根据市场情况，购买起点为整存整取50元起，单客合计购买上限为50万元。与之相比，大额存单当前市场普遍要求起存金额为20万元起。

　　专家认为，从养老储蓄产品期限较长、利率较存款产品高的特性来看，其目标群体是拥有长期闲置资金的稳健型或保守型投资者。如寻求稳定投资的老年人，可以选择养老储蓄产品。在所有个人养老金产品当中，养老储蓄产品最为安全、风险最低。

　　专家：按需配置

　　近年来，在多元养老需求的推动下，银行、保险、证券、基金、信托等纷纷利用自身特色和优势，开发了多样化养老金融服务。除了特定养老储蓄产品，投资者还有哪些养老产品可选?这些产品各有何比较优势?

　　根据《关于推动个人养老金发展的意见》，银行理财、储蓄存款、商业养老保险和公募基金四类产品是个人养老金资金账户内资金可购买的金融产品。董登新说，这四大类分别对应养老理财、养老储蓄、商业养老保险和养老目标基金。

　　面对种类繁多的养老产品，投资者应如何选择?专家提醒，首先要明确其功能，再根据自身需求、年龄、经济状况等条件进行配置。

　　例如，从功能上看，养老储蓄的目的是保值，养老理财和养老基金是投资，养老保险则是保障。从稳健性来说，养老储蓄具有稳健性、商业养老保险风险较低，养老理财、养老目标基金风险更大一些。从流动性来说，养老目标基金最灵活，有1年、3年、5年期产品;养老理财次之，其往往会设置5年的封闭期;养老储蓄的期限则是5年起步;商业养老保险的流动性最弱，需要长期缴费，一般要等投保人55岁、60岁或65岁才能领取。

　　在收益率方面，养老储蓄的收益不高于4%，养老理财的基准利率在4.8%至8%之间，专属商业养老保险目前的收益率不超过5%，养老目标基金自成立以来年化收益率盈亏不等。

　　平安证券非银金融行业首席分析师王维逸表示，特定养老储蓄试点工作的展开，在个人养老金制度实施背景下，丰富了商业保险、公募基金、银行存款等多类第三支柱养老金融产品供给，满足了人民群众多样化的养老需求，将进一步推动商业养老金融业务的发展。

　　招联金融首席研究员董希淼表示，养老储蓄试点基于我国公众储蓄偏好来创新产品和服务，有助于进一步丰富养老金融产品供给，与养老理财产品、养老保险产品和养老基金产品等形成补充。在试点的基础上，应尽快总结试点经验，适时增加试点产品规模，并将试点扩大到其他大型银行和中小银行，以更好地满足公众对养老储蓄的需求。

(责任编辑：李静 )